La dimension morale et les mythes de l’investissement responsable

Le rôle de la loi, des règlements, de la morale et du sens des responsabilités envers les autres humains et la société ne peut être oublié. L’activité économique ne se réduit pas au couple marché – État, et l’investissement responsable suscite un engagement élevé de la part des conseillers en gestion de patrimoine (CGP), qui ont conscience des enjeux humains dans les transmissions patrimoniales.

Méditations sur les mythes et les vérités du marché

L’équilibre des marchés est un mythe à la vie dure malgré les faits. Il est dangereux de prêter au marché des propriétés magiques, car la main invisible n’existe pas. Bien que la capacité d’autorégulation des marchés conduisant à une situation optimale aurait été démontrée scientifiquement, il s'agit de tendances globales et non de vérités absolues valables indépendamment du contexte.

L’engagement pour une éthique de la finance durable

L’importance accordée à la dimension responsable dans le choix d’un fonds a été multiplié par deux en trois ans. Dans cette quête de sens, le profit serait le guide suprême ou le mal suprême de l’activité économique. Voici quelques chiffres clés issus du Baromètre du marché des conseillers en gestion de patrimoine :

• 78 % des CGP restent confiants pour leurs activités.
• 97 % déclarent que la profession se porte bien, contre 94 % en 2019.
• 67 % estiment que leurs clients seront plus sensibles au niveau de risque de leurs placements.
• 57 % des clients seront attentifs à la diversification de leurs avoirs.

Responsabilité et enjeux de la profession

L’investissement à impact et les bénéfices de la CSRD renforcent cette dynamique. Face au contexte actuel, les CGP anticipent un recentrage des attentes des clients vers plus de sécurité. L’adaptation aux nouvelles réglementations constitue l’un des principaux enjeux de la profession pour 66 % des experts. En fin de compte, économie de marché et démocratie iraient de pair pour assurer un développement à long terme.

Confessions intimes sur la réalité du secteur

On a posé la question à une dizaine de personnes aux premières loges et voici leurs confessions intimes : le gros de la crise semble derrière nous, mais il va falloir du temps pour s’en remettre. Les perspectives de développement à long terme restent toutefois positives pour 95 % des CGP interrogés.